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14、 无记名式国债又称国库券，是通过填制“国库券收款凭证”的方式发行的国债。
15、凭证式国债具有类似储蓄又优于储蓄的特点，可就近到银行各储蓄网点购买。
16、中央银行在公开市场上买卖国债进行公开市场业务操作，可以有效的调节货币供应量进而实现对宏观需求的调节。
17、承购包销方式下承销商有义务向市场其它投资者转售国债，而公开招标方式下则没有转售义务。
18、以收益率为标的的荷兰式招标方式下，是以幕满发行额为止的中标商的最低收益率作为全体中标商的最终收益率。 19、拍卖方式下，国债发行价格和利率完全由市场决定。 20、国债承销中的最大风险是市场利率提高的风险。
21、在我国，短期贴现国债引入国际上通行的荷兰式价格招标。 22、沪深交易所对挂牌的国债进行交易，交易对象是凭证式国债。 23、国债逆回购，其实是一种短期贷款，即把资金借给对方并获得固定利息；对方则用国债作抵押，到期还本付息。
24、国债的发行由人民银行进行监管，国债交易市场的监管分别由不同机构负责。
25、政策性金融债券为无纸化债券，不可在银行间债券市场上流通。 26、金融债券是凭借发行主体的信用发行的，一般只有规模大，资信状况好，信誉优良的金融机构才能获准发行。
26、商业银行发行金融债券没有强制性担保要求，财务公司发行金融债券则需要由其母公司或其他有担保能力的成员单位提供相应的
担保。
27、商业银行次级债券是指商业银行发行的、固定期限不低于5年（含5年），不用于弥补银行日常经营损失（除非银行倒闭或清算），且该项债务的索偿权排在存款和其他负债之后的商业银行长期债务。
28、混合资本债券清偿顺序位于一般债务和次级债务之前。 29、一般来说，当资金需求量大，债券流通市场较发达，利率有下降趋势时，应发行中长期债券。
30、并购是合并（Merger）和收购（acquisition）的合称。 31、一般来说，强势公司对小公司或弱势公司往往采用新设合并方式，实力相当的公司往往采用吸收合并。 32、恶意收购一般针对股权比较分散的公司。 33、财务并购强调参与公司运营从而提升公司业绩。
34、合并必然以交易一方或多方的独立法人地位丧失为结果。 35、范围经济是指通过扩大生产规模而使单位产品的成本下降，从而获得收益。
36、根据代理理论，管理层努力扩张企业，以使他们的薪金和地位随企业规模的扩大而提高。
37、实物期权法更适合评估不确定环境中的复杂项目。 38、反收购策略中的毒丸计划会在资本市场中释放正面信号。 39、特殊目的载体的核心作用是隔离风险，即达到“破产隔离”的效果。
40、过手证券将抵押贷款的各种风险几乎原封不动的转给了投资者。
41、在项目融资中，贷款人除要求以项目资产和项目现金流量为担保外，一般还会要求项目公司或项目主办人提供各项担保。（） 42、设计项目资金结构的核心问题是使项目预期收入现金流与债务偿付支出相互匹配。（）
43、QDII的全称是合格境外机构投资者。（）、
44、由于对冲基金的高风险性和复杂的投资机理，各国都禁止其向公众公开招募资金，以保护普通投资者的利益，同时，对投资者人数有下限要求。（）、
45、在欧洲大陆，私募股权基金等同于风险资本。（） 46、私募基金的发行能借助传媒。（）
47、自律监管模式的优点在于，与集中监管模式向比较，更为注重发挥政府的作用。（）
七、案例分析
1、20世纪80年代以来，投资银行业发展的最大的变化之一就是由合伙制转换为公司制，并先后上市，
美林证1954年，由合伙制企业转化为有限责任公司。1971年首券 次公开发行，在纽约股票交易所上市； 1977年与投资银行库恩-洛布公司(Kuhn Loeb)合并。1984雷曼兄年与综合性金融服务商希尔森-美国运通公司（Shearson 弟 American Express)合并，成为一家上市公司的一部分。1994年从美国运通公司中拆分出来，在纽约股票交易所上市。 1980年与交易商菲布罗公司(Phibro)合并，成为一家上市公司的一部分。1997年与旅行者集团(Traveler Group)下辖所罗门的史密斯-巴尔尼公司(Smith Barney)合并为所罗门美邦公兄弟 司(Salomon Smith Barney)0。1998年随着花旗银行(Citibank)与旅行者集团合并，所罗门美邦成为花旗集团(Citigroup)的投资银行及证券经纪部门。 于1970年改制，1986年拿出了20%的股份向公众出售，摩根士进行首次公开发行，在纽约股票交易所上市。1997年与丹利 零售经纪商添惠公司(Dean Witter)合并，成为综合性金融服务商。 高盛在继续坚持合伙制的组织形式十多年之后，也于1999年3月份成为一家公众公司。 试分析：
1）高盛公司放弃坚守了130多年的合伙制，选择成为公众公司的原因。
2）公众公司的优缺点。
2、 某股份有限公司在本次股票发行前的总股本为5000万股，本次发行6000万股，发行日期为5月1日，当年预计税后利润总额为6500万元。请回答：（1）用全面摊薄法计算每股税后利润；（2）用加权平均法计算每股税后利润；（3）如发行价定为10.7元，用加权平均法计算的发行市盈率是多少？（4）市盈率估值方法的利弊。